火星发布8份债券，领衔一周重大并购融资

## Mars宣布8部分债券发行，引领大型并购融资周

概述

Mars公司近日宣布了一项重大债券发行计划，共计八部分，旨在为其收购Pringles制造商Kellanova提供资金支持。这一债券发行被认为是今年最大的并购融资交易之一，预计将筹集250亿至300亿美元的资金[1]。

债券发行详情

– 发行结构：Mars的债券发行包括多个期限，从两年到40年不等，满足不同投资者的需求[1]。
– 发行银行：本次债券发行的主承销商包括Bank of America、BNP Paribas、Citigroup、JP Morgan、Morgan Stanley和Rabobank[1]。
– 特殊条款：如果收购未能在2026年8月20日前完成，Mars将以101%的面值加上未付利息（如有）进行赎回[1][3]。

并购背景

Mars收购Kellanova是其扩大业务和增强市场竞争力的重要步骤。通过此次债券发行，Mars将获得大量资金用于完成收购并支付相关费用[3]。

市场反应

此次债券发行引起了市场的广泛关注，尤其是在Synopsys刚刚完成100亿美元债券发行用于收购Ansys之后[1]。Synopsys的债券发行获得了巨大的需求，订单覆盖了发行规模的三到五倍[1]。

法律和监管

Mars还启动了对Kellanova现有债券的同意征集和担保提供，旨在修改现有债券协议以与Mars自身债券的条款保持一致[2]。这些修改需要获得债券持有者的同意，并将在收购完成后生效[2]。

结论

Mars的8部分债券发行不仅标志着其在并购融资领域的重要一步，也反映了当前市场对大型并购交易的热情。通过此次融资，Mars将进一步巩固其在食品行业的地位，并为未来的发展提供坚实的基础。